
全球經(jīng)濟復蘇分化下的投資新邏輯
2025年全球資本版圖呈現(xiàn)多極分化特征:美國經(jīng)濟依托科技產(chǎn)業(yè)形成12%的研發(fā)投入增速,歐洲降息周期激活23%的信貸擴張,東南亞制造業(yè)抓住供應鏈重組機遇保持5%-6%增長中樞。資本市場現(xiàn)下呈現(xiàn)“美股高估、A股結(jié)構(gòu)性機會、歐債避險價值”的三重分化,大宗商品則上演“黃金避險屬性強化”與“原油波動率攀升”的極端分化。這種多維分化倒逼機構(gòu)建立跨區(qū)域、跨資產(chǎn)的對沖機制。
智能投研重構(gòu)決策范式
如今金融科技正在突破傳統(tǒng)投研邊界。HTFX的AlphaSight系統(tǒng)實現(xiàn)非結(jié)構(gòu)化數(shù)據(jù)處理效率提升80%,黑翼資產(chǎn)B-Quant平臺通過區(qū)塊鏈技術(shù)使數(shù)據(jù)溯源效率提高50%。德勤報告顯示73%機構(gòu)已建立衛(wèi)星影像、物流數(shù)據(jù)等另類數(shù)據(jù)分析體系,策略迭代周期從季度壓縮至周度。AI技術(shù)在投資管理中發(fā)揮越來越重要的作用,如自然語言處理(NLP)用于分析市場情緒,機器學習優(yōu)化資產(chǎn)配置,深度學習提升市場預測能力。然而,數(shù)據(jù)隱私與算法倫理問題仍是行業(yè)痛點,歐盟《人工智能法案》已要求金融機構(gòu)對AI決策過程進行全鏈路審計。
A股與港股的投資新機遇
2025年股票投資呈現(xiàn)“基本面深度+量化廣度”的雙輪驅(qū)動:中金研究顯示,A股“新質(zhì)牛”三大賽道研發(fā)投入強度超15%,構(gòu)筑技術(shù)護城河;港股科技板塊較A股存在25%估值折價,納斯達克生物科技指數(shù)市銷率僅為A股60%,催生跨市場配置機會。量化領(lǐng)域A500指增年化超額收益達8.3%,頭部機構(gòu)通過策略周期低頻化、ESG因子嵌入實現(xiàn)波動率下降2個點。此外,AI賦能的選股、因子挖掘和自動化交易在A股和港股市場中正發(fā)揮重要作用,進一步提高市場效率。
量化策略與ETF的突破
量化投資正成為機構(gòu)投資者的核心策略之一。量化對沖基金利用高頻交易、統(tǒng)計套利等策略提升收益穩(wěn)定性,而多因子模型、機器學習驅(qū)動的因子輪動策略在A股和港股市場中得到廣泛應用。ETF市場也在快速增長,成為機構(gòu)投資者優(yōu)化配置的重要工具。近年來,Smart Beta ETF、AI驅(qū)動ETF等產(chǎn)品興起,為投資者提供更具前瞻性的配置選擇。機構(gòu)投資者正在利用ETF優(yōu)化資產(chǎn)組合,以應對市場波動并提高資金效率。
基于上述背景,財視將于6月5日在上海隆重舉辦“第十八屆HED中國峰會”。本次活動預計會有超過400位機構(gòu)投資人、FOF投資人、基金選人和基金管理人參與。峰會將聚焦“AI驅(qū)動、智慧投資、全球視界”核心議題,把握變革時代的投資脈搏,共同探索多變市場環(huán)境中的投資機遇與策略。匯集全球智識,共啟財富與資產(chǎn)管理新篇章。加入我們,與行業(yè)先鋒探索投資版圖新高地!
峰會日程:
主論壇
上午議程
主題演講:跨越 2025,大變局背景下的全球資產(chǎn)配置趨勢
圓桌討論:中國資產(chǎn) vs 基金出海
圓桌討論:將盈利與 ESG 目標相結(jié)合
主題演講:構(gòu)建智能投研平臺,利用數(shù)據(jù)和 AI 提供全面的數(shù)據(jù)分析與決策支持服務
下午議程
圓桌討論:股票多頭策略 2025 年展望
圓桌討論:大數(shù)據(jù)背景下的股票量化投資策略探索
圓桌討論:CTA 策略的長期配置價值
圓桌討論:2025 固收投資策略
閉門會A:銀行理財子、銀行資管
高層視角:2025 銀行業(yè)財富管理定位
圓桌討論:2025 銀行業(yè)資產(chǎn)管理轉(zhuǎn)型深化
主題演講:投研服務賦能銀行資管業(yè)務提升
閉門會B:信托標品投資
主題演講:信托業(yè)務新分類解析
圓桌討論:后資管新規(guī)時代如何更好地擁抱凈值化理財
主題演講:運用 TOF 工具進行大類資產(chǎn)配置
閉門會C:家辦財富管理
主題演講:全球化時代,中國家族辦公室發(fā)展路徑
圓桌討論:加速布局全球財富管理新賽道,激發(fā)中國市場新格局
主題演講:家族財富傳承的制度安排與全球配置
閉門會D:保險資金投資與配置
主題演講:2025 宏觀經(jīng)濟與權(quán)益市場投資展望
圓桌討論:貫徹長期投資理念,投資組合多樣化和風險管理
主題演講:ETF 類產(chǎn)品配置機會